“余额宝居然收我钱？

”——昨晚刷到这条留言，点进去一看，点赞 3.2 万。

很多人第一次知道，原来每天睁眼就看的那个数字，早被悄悄啃掉一口。

9 月 23 号，天弘把托管费从 0.08% 降到 0.07%，听起来像蚊子腿，却是它出生 12 年头一次“打折”。

别急着感动，折完三套费用加起来还是 0.62%，比隔壁招行朝朝宝整整贵出 0.07 个点。

别小看这 7 个 BP，按现在 6743 亿的体量，一年就是 4.7 亿，够在北京三环买 100 套大三居。

更扎心的是，它的 7 日年化已经跌到 1.58%，连银行一年定存的 1.65% 都打不过。

有人算了笔账：放一万块，一年差 7 块钱，刚好够一杯瑞幸，但后者至少能积 7 张券。

钱去哪儿了？

协会数据摆在那儿——2022 年底余额宝还有 7893 亿，一年蒸发 1150 亿，相当于每天溜走 3 个亿。

年轻人跑得最快，30 岁以下用户里 42% 把它当“中转站”，工资到账先放几天，等还完花呗就清零，根本不留恋那点儿利息。

平台也察觉了：人均持仓从 2.1 万降到 1.5 万，账户数却多了三成，明显是“鸡蛋不放在一个篮”。

监管也在后面推。

证监会 9 月 28 日发话：2025 年前公募综合费率得砍 30%。

余额宝先降一步，不过是提前交作业，省得到时被点名尴尬。

同业更卷，易方达现金增利总费率 0.58%，南方现金通 0.6%，都贴着成本线跑。

银行系更狠，朝朝宝 0.55% 还叠加支付秒到，直接把“T+0”做成标配。

可要说拜拜，也没那么容易。

余额宝的杀手锏从来不是收益，是“随时能花”。

早上 7 点转进，8 点买地铁票就能扣，这种流动性银行给不了。

实测同一家银行，活期 0.25%，货基 1.5%，差 6 倍，但活期能直接还房贷，货基得先赎回。

对打工人来说，工资卡余额常年不到一万，差那几十块利息，不如图个方便。

真想多赚点，也有野路子：

1 万以下零钱，继续扔余额宝，别折腾；

1 到 5 万“备用金”，换到 0.55% 的朝朝宝，一年多一杯喜茶；

5 万以上短期不用，去券商开个短债基金，平均年化 3.2%，赎回到账 T+1，比定存灵活，比货基多一倍收益。

别嫌麻烦，现在开户动动手指，三分钟搞定，比双十一凑满算优惠券简单多了。

最后提醒一句：证监会正在起草“货币基金收益展示新规”，以后页面得大字标出“费后收益”。

等上线，谁贵谁便宜一眼现形，再想靠“用户看不懂”收智商税，难了。

降费只是开场，接下来大概率还有第二波、第三波。

毕竟，1150 亿已经用脚投票，再不弯腰，连蚊子腿都捡不到。